北宋仁宗年间,某年京师瘟疫盛行,军民伤损甚多。天子钦点洪太尉前往江西信州龙虎山,宣请张天师驱邪除祟。洪太尉寻天师不见,却因固执走了上清宫中镇压的一百单八个魔头。 转眼数十年过去,正是哲宗在位之时。破落户高俅(魏宗万 饰)凭借一身的奇技淫巧深得端王欢心,随即平步青云。待端王继位为徽宗,高俅更到了不可一世的地步。君臣二人一心玩乐,荒废朝纲,致使举国上下怨声载道,强梁四起。以及时雨宋江(李雪健 饰)为首的一八零八位好汉相继登上梁山,一众好汉闹江州、三打祝家庄、战青州……搅得大宋江山沸沸扬扬……
宋江劝降无望,只得与方腊决战,卢俊义率军从旱路攻城,被守城的庞万春用擂木滚石压下,时迁攻城,方腊军以磨盘石块抛下,时迁终至毙命。杭州之战,宋江先胜,但梁山将领三十余人阵亡,城内一片狼藉。蔡京、高俅得知宋江攻陷杭州,恐怕宋江获得南征首功,特让童贯取代南征招讨张叔夜,并让童贯务必抢在宋江剿灭方腊前赶到南军营,同时又将张叔夜召回京城问罪。