共40集
民国初期，社会动荡黑暗。机智正直的牙行遗孤何笑，少时经历家族灭门惨案，一心想要追查真相的同时，也渴望以一己之力帮助百姓对抗恶势力。与此同时，一批身怀绝技的仁人志士，包括百变美人丁巧敏，武术专家孟雄，盗窃高手南天和少欣，伪作天才范洪龄，都与何笑一见如故，跟随何笑左右。众人在何笑的带领下，同心同德，一边帮助何笑追查身世，一边以非常手段除暴安良，多次救人于水火之中。历经千辛万苦，何笑终于找到自己失散多年的母亲，更知道原来自己身世之谜竟然涉及另一个阴谋。何笑带领着团队与恶势力展开连场斗智斗勇的惊险对决，几个年轻人经历了生与死的考验，终于阻止了对方的计划。
何笑来到迈克住处当着张大帅等人的面指责迈克造了一些假冒珍宝，张大帅相信了何笑的话，要求迈克让众人检查一下珍宝，迈克同意了张大帅的要求，张大帅打开木箱捧起一件珍宝给何笑过目，何笑发现珍宝是真的。
虽然木箱中的珍宝是真的，何笑依然不甘心，带着众人来到迈克家中的地下室，张大帅见地下室果然放着许多假冒珍宝，勃然大怒举枪对准迈克，迈克回过神来指着一名手下，认定是手下人瞒着他私造珍宝，张大帅立即调转枪口击毙了迈克的手下。
假冒珍宝的事情终于查出结果，迈克与何笑回到客厅聊天，何笑为之前误会迈克的行为赔礼道歉。迈克对何笑大失所望，指责何笑一直以来从不信任他。
丁巧敏不愿意再帮郑大帅办事，郑大帅穿着便衣与丁巧敏在街上谈话，何笑与陆少欣站在一边暗中注视丁巧敏跟郑大帅谈话，郑大帅见丁巧敏不愿意再为他办事，怒从中起命令手下人教训丁巧敏。
何笑见丁巧敏遇险，赶紧上前帮助丁巧敏甩掉了郑大帅的手下。
丁巧敏见何笑充满感激，何笑趁机要求丁巧敏跟他一起合作办事，丁巧敏没有接受何笑的要求，何笑只得寻找说服丁巧敏的方法。
丁巧敏决定离开苏州，何笑暗中换走了丁巧敏携带的箱子，丁巧敏来到车站发现自己的箱子被调换，只得离开车站找到了何笑，何笑拎着丁巧敏的箱子，劝说丁巧敏跟他合作。
之前何笑已经查看过箱子里面的物品，里面有一些物品看起来是丁巧敏买给亲人的，何笑趁机提醒丁巧敏必须跟他合作，否则丁巧敏的亲人将会受到迫害，在何笑的劝说下，丁巧敏决定跟何笑合作。
郑大帅与一名军火贩子在餐馆秘谈，丁巧敏来到餐馆找到郑大帅，坐在郑大帅身边暗中偷走了一份资料，何笑得到资料发现郑大帅想购买军火。
何笑想看黄帝外经，迈克带着何笑来到存放黄帝外经的暗室，何笑看了一眼盒子中的黄帝外经，脑海中忽然浮现出父亲当年被人杀害的情景，回想完当年何家被血洗的情景，何笑悲痛欲绝难以呼吸，只得转身来到空气通畅的地方吸气。
迈克来到何笑身边，指出何笑跟所有人一样也想得到黄帝外经，何笑想得到黄帝外经的目的跟别人不一样，他想通过黄帝外经查出血洗何家的凶手。
不久之前，何笑曾经发现迈克家中私藏大量假冒珍宝，迈克面对何笑的指责急中生智将责任推到一名手下身上，手下人替迈克背了黑锅平安无事。