共42集
经历了八年抗战和国共内战，古老的中华大地终于迎来了黎明的曙光，作为全国金融中心，1949年的上海为一片洋洋喜气所笼罩。然而欢庆的背后，不敢落败的国民党派出大批特务潜入上海，企图趁政权未稳之际实行破坏活动，其中以管理保密局特务组织光复社德中将社长陈恭鹏（钱雁秋 饰）最为殷勤，他指示特务、奸商和青帮大肆进行银元投机和伪钞印刷，对上海乃至全国的金融市场造成极大破坏。为此，上海军管会着手实行了整顿经济的铁流行动，中共特纵特务营营长燕双鹰（张子健 饰）便在此时临危受命。 燕伪装成贩卖毒品的青帮分子混入上海，他与老奸巨猾的陈恭鹏展开连番角力，在这一过程中，他的生命和信仰也经受着巨大的考验……
九头与燕双鹰来到了小都会歌舞厅与马志成谈判，桔子好心提醒要燕双鹰离开，燕双鹰要桔子跟他跳舞，这时马志成看到桔子在和燕双鹰在跳舞，立刻来到了贵宾厅，并拿枪指着燕双鹰，燕双鹰全身挂满手榴弹，马志成被吓到，燕双鹰拿出枪指在马志成的头上，并要马志成3天之内搬出小都会歌舞厅。马志成派吴四，说派两名枪手和曾阿四埋伏在d场的门口等待时机出手。
九头和燕双鹰回到九号d场，九头在d场内向大家说燕双鹰在小都会歌舞厅替他们出了一口恶气。
夜里小锦娣被黑衣人打晕了摔下了楼梯。
燕双鹰路过余如萍的住处刚好碰到余如萍也出来，结果燕双鹰邀请余如萍一起去自己的住处，燕双鹰看到小锦娣被人打晕在楼梯下，救醒了小锦娣，小锦娣告诉燕双鹰说她的房间被黑衣人搜乱了。