共20集
武当掌门无尘子（朱铁和）命两大弟子傅青云（刘德华）和慕容白（吴启华）消灭魔域，二人几经波折，终潜入魔域，却发现魔域原是世外桃源。云对魔域生活渐生好感，更爱上魔域首领傅千山（石坚）的义女唐琪（赵雅芝）；白则继续从中挑拨，令魔域中人自相残杀。云望尘能收回承命，不料却遭到利用，误伤山，正派人士遂将魔域一举歼灭。云往武当山，适白为争掌门之位与尘恶斗，遂出手助白，令尘重伤。尘临终前道出云实为山之子，云闻讯晴天霹雳。云逃返魔域，眼见昔日乐土已成废墟，决意学习魔教武功，重建魔域。一日，白忽至，欲杀云，幸琪及时赶至力退白，千钧一发间，山被白重创，山死前嘱咐琪助云光复魔域。白眼见云势力日大，不惜出卖爱侣楚烟寒（周秀兰）以换来绝世武功，与云一决死战，并要血洗魔域……
札札哈尔突然失踪，苏他密及普迦甚为焦急，连忙四处寻找。原来札札哈尔四出游玩之际不慎遇溺，为烟寒所救。 烟寒带札札哈返回武当暂居，札札哈尔对烟寒倾慕不已，慕容白甚为不快。灭音发觉芷君行动有异，跟踪之，发现千石正练功至紧急关头不能郁动，欲杀之，芷君情急下打伤灭音，灭音一怒要打死芷君，时千石练功完毕，破冰而出，打死灭音，芷君见自己害死师父，羞愤自尽，千石悲痛之余，四出杀人泄愤。唐琪要青云向蝶儿说出二人关系，青云见蝶儿一派天真无邪，不忍说出，唐琪不禁激愤。及后蝶儿中剧毒，青云以为是唐琪所为，怒斥之，唐琪含屈离去。唐琪巧遇不痴，不痴知唐琪仍痴心眷恋着青云，服毒自尽，临终说出毒伤蝶儿一事，青云闻悉才知错怪唐琪，但为照顾蝶儿伤势，青云亦唯有黯然与唐琪分手。