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红军西路军骑兵团团长龙飞擅用左手刀，令敌人闻风丧胆，因遭遇韩德功带领的黑马团围堵而贻误驰援战机，导致恋人温俪菡的父亲、特派员张布尔的老首长牺牲。张布尔本来就对龙飞和温俪菡的关系不满，加之他对形式判断错误，就秘密下令处决龙飞。龙飞不甘引颈就戮，逃出刑场。在失落、彷徨中，他被奸人所伤而失忆，从此踏上了曲折与苦难并存，心灵流离失所的旅程。抗日战争爆发，龙飞重回组织，受命潜伏在黑马团，执行一项人命关天的秘密任务。国共合作，龙飞与韩德功奔赴抗日前线；捷报连连，二人名声大噪。随之，龙飞真实身份暴露，这给他带来致命的危险，迎接他的将是一场严峻的生死考验。
黑店两兄弟在一品香门口坚称龙飞是红军，图财害命，杀人性命，毁了自己的家，跑到青狐桥做厨子掩人耳目，却不敌夜来香等人伶俐应对，国军觉得受骗，毒打乞丐。
马瑛嫀带着韩德功到了一品香门口，看见龙飞，韩德功试探之下确认了左手刀，将他与两兄弟一起带回了黑马团。韩德功对败在龙飞手下耿耿于怀，嘲讽龙飞苟且小店。两兄弟在黑马团受刑，将知道的龙飞的情况招得干干净净，韩德功知晓了龙飞失忆。
温俪涵与战友春花一路寻找龙飞，春花不解张布尔为何不与解救她们的龙飞汇合，温俪涵告诉她 ，除了因为张布尔将龙飞定性为异端分子，还因为张布尔不满他们的恋爱关系。
龙飞被抓，景荫桂喝酒庆祝，马瑛嫀颇为不屑。而此时一品香却伤心惊惶，簪珥尤为伤心愤怒，一转头抛进万盛楼发泄。
龙飞曾重伤韩德功，早就让黑马团众人激愤，立斩龙飞雪耻。韩德功不甘龙飞硬气，向龙飞身边开枪，龙飞面带笑容，毫不改色，韩德功心情复杂，下令收监。龙飞不能立即行刑，韩德功下属不忿，毒打龙飞，一棒敲上龙飞的脑袋，无数片段闪过龙飞脑海，记忆复苏。
龙飞是韩德功强劲的对手，韩德功追问龙飞姓名，佩服龙飞能突围自己精心设计的防线，佩服龙飞是砍伤自己的第一人，不愿杀龙飞，要他在黑马团众人面前对自己服软，龙飞提出再比一场。
韩德功向少帅提议，在省城皋兰最热闹的地方对龙飞行刑，既能为自己雪耻，又能长黑马团志气，少帅与韩德功交情颇深，觉得自己很是理解韩德功想向众人宣告龙飞败于自己的心情，当下同意。
温俪涵来到青狐桥，这是被俘后第一次见到龙飞的地方，在一品香的门口，从前来找夜来香算账的孟宜口中得知龙飞要在省城行刑，温俪涵震痛，奔向省城。