共25集
倚天剑、屠龙刀，两大神兵利器重现江湖，引发一幕幕腥风血雨的武林斗争。金毛狮王谢逊从天鹰教手中抢走屠龙刀，并胁持武当张翠山、天鹰教殷素素逃离中原， 隐居在杳无人烟的冰火岛上。张翠山与殷素素日久生情，结为夫妇后诞下麟儿张无忌，并与谢逊结为义亲。谢逊对无忌宠爱有加，无忌亦自小侍候左右，令谢逊感动 不已，遂认无忌为义子。十 年后，张翠山一家重返中原，却被武林人士追杀，逼其说出屠龙刀之下落，翠山为存气节，与素素双双自杀，留下无忌一人。无忌不但机智过人，长大后还练得一身 绝世武功，更成为明教教主，领导明教对抗蒙古人。无忌情深义重，与敌对的蒙古皇爷女儿赵明相爱，又重遇青梅竹马的红颜知己周芷若，展开一段段纠缠不清的儿女情仇······
翠山、素素夫妇俩携著无忌，乘坐木筏随水飘流，面对大海，正为前路茫茫而忧虑。突然，翠山发现一渔船。渔夫要索取银两，方允接载翠山一家，素素答应抵目的地后，定予酬劳。安抵王盘山，素素食言，并施毒手，打倒一渔夫，另一则泅水逸去。逃生渔夫回禀巨鲸帮总舵主申述发现翠山一事。舵主即向沿海各帮门派通风报讯，藉以迫翠山供出谢逊的确实行踪。鹤笔翁与翠山偶然相识于醉仙楼内，彼此谈得十分投契，相约结伴同行到武当山。途中，鹤突押著无忌，要翠山供出谢逊与屠龙刀的藏匿之处，为武当二师兄俞莲舟所救。鹤见事败，飞奔逃去无踪。莲舟认为议逊与屠龙刀留于渺无人踪的冰火岛上，不再出现武林，可减少纷争。但宋远桥却忧虑龙门镖局的血案，不知如何向少林交代，提议广发英雄帖，以澄清各门派对武当之误会。俞岱巖单独与素素倾谈往事，素素坦言曾以蚊鬚针害岱巖，并承认因一时之愤而血洗龙门镖局。翠山终忍不住，提剑向素素身上刺去。