该剧围绕明朝万历年间大奸臣魏忠贤及其做太监前所生的儿子傅应星之间产生的一系列曲折离奇的故事而展开,正邪两方斗智斗勇。同时剧中还铺设了一条错综复杂、循环无序的情感线路 。
信王顺利登基,应星气不过那酸秀才什么也没做,就混了一官半职,而自己为两位皇帝都做出了汗马功劳但什么都没得到,心中郁闷不堪。拒绝了信王的封赏后与母亲和丽娘准备回杭州安静地开和芳斋,回去途中,碰巧遇到被发配的魏忠贤,父子俩第一次好好地聊着,应星也终于知道了救他们于危验中的神秘人就是自己父亲。也许是天意,魏忠贤最终竟被儿子做的糕团噎死,一段孽债终于了却了。