共40集
主要讲述的是进入中年的汉武帝和汉室新一代栋梁之间的故事。 步入中年的汉武帝刘彻，痛感到光阴催人，理想远大而天不永年。一批股肱之臣纷纷下世。汉武帝大胆起用年青一代── 桑弘羊胸有成竹而不动声色，他将盐铁收为官营，坚实了大汉的财源； 张汤的儿子张安锋芒毕露，独骑闯夜郎国，使“夜郎自大”的国王归顺汉朝，稳定西南； 当年长城边卖“羊肉梢子面”的老板儿子卜式，已成为关内最大的牧场主，慷慨捐资，毁家纾国； 归顺汉朝的浑邪王之子金日单力驯劣马，为汉武帝识拔，任为军马总监，为之平息叛乱，屡立奇功…… 而汉武帝周围，一批年青人也已长大成人：卫子夫的儿子太子刘据、卫子夫的女儿元元公主、李陵和胭脂留在中原的儿子李汉、霍去病和秋婵的女儿祁连，大将军季安世的儿子季擒虎，江都王的女儿江都郡主……他们抱着新的理想，展开了年青一代的故事。 但最后汉武帝为求长生不老听信谣言，太子由于年轻无知反被小人利用，致使父子反目成仇，妻离子散。晚年的汉武帝终于体会到了什么叫做“孤家寡人”。
太子急忙求见武帝，为妹妹辩白。汉武帝已走火入魔，高度自信，不为所动。 钩戈夫人也急坏了，偷偷问江充，会不会挖到我的宫里？江充要她乐观其成。 江充拷打卫长公主，要她供出太子。公主坚决不屈。她以姑姑平阳公主为榜样，宁可一死保护自己的兄弟。 江充到处挖掘，一直挖到卫子夫宫内。到处狼籍，连皇后都没有下脚的地方。 江充战果辉煌。各种盅惑罪证摆在皇帝面前，最后摊牌，认为除恶不尽，是因为最大的蛊惑要能在太子府内，无法查明。 汉武帝决意查明。他故意派太子前往黄河视察河道，调虎离山。又让秋婵安排祁连回家省亲。留出空府，待江充搜查。 江充将太子府人员看管，当然如愿以偿，搜出他事先准备好的证物。向汉武帝报功。 汉武帝简直不相信自己的眼睛。亲儿子要谋害父亲？钩戈夫人在旁添油加醋，点明太子要做皇帝。故意建议皇帝把皇位让给太子，做太上皇，保个平安。更加激怒汉武帝。 秋婵母女发觉上当，派人急忙向太子报信。而太子也正在回京途中──张印见太子来得蹊跷、突然，又得知江充大搜蛊惑之事，深为太子担心，要他立即回京，见机行事。 太子刚回太子府，江充已奉旨前来逮捕太子。 太子大怒，拔剑相向。季擒虎和李汉等人赶到，杀死校尉，并要向皇
帝奏本，洗雪冤枉。 江充趁乱逃走。