共54集
大理王子段誉（金基范 饰）从小酷爱琴棋书画，却对家中的武林绝学毫无兴趣。他不满家人介绍的对象，于是逃走，遇见了可爱少女钟灵，随后开始他传奇的江湖生活。 丐帮帮主乔峰（钟汉良 饰）义薄云天，武功盖世，率领丐帮，威震中原武林。无奈一个长老的离奇死亡，揭开了乔峰不为人知的身世之谜。从此丐帮帮主的人生起了一百八十度的转变。 少林寺底层和尚虚竹（韩栋 饰）从小在少林寺长大，敲钟念佛，慈悲为怀。一次随着师傅的出游，歪打正着解开了一个几十年未有人解开的棋局，竟得到武林前辈的一生绝学，更遇上让他一生难忘的女人。 三人后来结成了义兄弟，一起经历着江湖的风风雨雨。
阮星竹来到青石桥发现阿朱死在地上，惊疑之下来到乔峰身边蹲下，发现阿朱脖子上挂着一块金锁，阮星竹面色大变意识到也阿朱是她的亲生女儿。由于阿朱已经死去，阮星竹悲痛之下质问乔峰为何杀死阿朱，在她的追问下乔峰娓娓道来，将事情的前因后果说了出来。一想到阿朱替段正淳受死，乔峰向阮星竹追问之前为何段正淳承认确实害了某人独自生活，不等阮星竹搭话，乔峰意识到了段正淳其实是承认害得阿紫独自生活，理清了头绪之后乔峰恍然大悟，开始意识到了误会了段正淳，为了证实心中猜想，乔峰向阮星竹索要一封信件，看完信件之后乔峰明白了确实是误会了段正淳。阿紫在路上遇到了段正淳，段正淳见阿紫出现，气恼之下责怪阿紫害得他去云宵谷白跑了一趟，阿紫更关心乔峰在青石桥杀人的事情，一见父亲段正淳回来，立即将阮星竹也去了青石桥的事情说出来，段正淳担心阮星竹的安危，赶紧与阿紫来到了青石桥。
乔峰见段正淳来到，先是将阿朱的死因说了出来，接着又透露阿朱是段正淳的亲生女儿，段正淳闻言悲痛欲绝，得知始作俑者是康敏，段正淳懊恼万分认为自己不该处处风流种下孽缘，否则康敏亦不会哄骗乔峰来小镜湖报仇。天明之后乔峰亲手安葬了阿朱，阿紫站在乔峰身边数落乔峰，乔峰心情失落之下转身离去，阿紫见乔峰要走，立即上前提醒乔峰是她的姐夫，从此以后必须要好好照顾她。乔峰没有理会阿紫，而是非常想离开小镜湖找康敏问个清楚，两人说话的时候不远处传来女人说话的声音，乔峰赶紧与阿紫闪到一旁躲避，两人刚刚藏好木婉清与母亲从不远处走了过来。
阿紫生性调皮立即出现拦住两人的去路，木母得知阿紫是段正淳的女儿，嫉恼之下出手袭击阿紫，藏在一边的乔峰一见情况不对赶紧出手点了木氏母女的穴道，阿紫见两人失去活动能力，立即举剑想杀之，乔峰一见阿紫起了杀意，赶紧出手夺走了阿紫的长剑。不等阿紫出言责怪乔峰，阮星竹出现认出了木氏母女，乔峰见双方认识，于是出手解开了木氏母女的穴道，为了尽快回中原寻找康敏，乔峰辞别阮星竹离开了小镜湖。离去之前他专程叮嘱阿紫离开星宿老怪回到父母身边生活。