共80集
项羽出身贵族世家，天赋异禀，目有双瞳，豪气干云，力能举鼎，二十出头，举世无伦的大英雄。刘邦年逾四十，集“草根”与“光棍”于一身，整日游手好闲，不谙劳作，父责“无赖”，然豪爽大度，善于结交，喜好吹牛，常以“龙种”自诩，与县里小吏萧何等混的极熟。秦始皇猝死，奸臣弄权，二世继位，残暴不仁，滥征民力，民不聊生，流寇四起。恰此风云际会之际，英雄豪杰、蜂起八荒，纷纷下海，群相逐鹿中原。一时间机诡百出、动人心弦的谋略战争竞相展现，英雄难过美人关，霸王、虞姬、刘邦、吕后，上演缠绵悱恻的传奇爱情。最终刘邦得胜，在延续秦朝原有政治制度的基础上，建立了统治天下达400余年的大汉帝国，史称“汉高祖”。
项伯与萧何在两军面前谈判，战争让大家都厌倦了，项伯责怪刘邦，萧何主张议和就说议和。双方以鸿沟为界，东西分明，再不相犯。楚汉相安无事，萧何建议将扣押的家眷归还汉，项伯说项羽早已经安排妥当。
吕雉和田氏得知，非常高兴。姐妹相拥，吕雉要回去让刘邦给田氏一个名分，吕雉希望田氏能和她一起跟戚姬斗，田氏却不想回汉营，她觉得自己只是一个傻女人。吕雉问田氏，你跟了他那么多年，经历了那么多风雨，应该做好日子。田氏只希望他过的好，从此天下太平，除此之外别无他求。曹氏把原来刘季给曹氏的钱袋从胸口拿出来，让吕雉还给刘邦，刘邦欠田氏的。刘邦把钱袋放在心口。
吕雉归来，刘邦给吕雉洗脚，说不管未来如何，都不再让吕雉辛苦，不管将来怎样，都永远将吕雉立为大夫人。薄姬拜见吕后，知书达理。戚姬拜见吕后，二人在扯家常之中，话里藏针。吕后问薄姬，你会原谅一心一意想害你的人吗?吕后看的出来，一心一意把汉王装在心中的人不多，吕后知道薄姬是一个善良的人，但愿和她做一辈子的好姐妹。
萧何原来立太子，是刘邦危难之际的无奈之举，萧何请刘邦收回成命，这样可以保后院的安宁。萧何拿出刘邦在病榻之时说过的话，刘邦反问自己说过这话吗，两人大笑。吕后用大度和容忍开始了自己的皇后之路。
项羽和刘邦的楚汉战争不可避免。项羽不出意外地在主力上迅速主动，刘邦主要负责钳制项羽，派韩征六国。